というNBER論文が上がっている。原題は「Tax Equivalences and their Implications」で、著者はAlan J. Auerbach（UCバークレー）。
以下はungated版の要旨。
In economic analyses of the effects of tax policies, one commonly encounters discussions of the equivalence of apparently different policies, where equivalence is defined as the policies having the same impact on fundamental economic outcomes. These related tax policies may differ in many respects, including (1) the side of a market on which they are applied; (2) the form in which they are imposed (e.g., as a unit or ad valorem tax, on a tax inclusive or tax exclusive basis, etc.); (3) whether they are imposed on households or firms; (4) the market in which they are directly imposed; (5) their timing; and (6) whether behavioral adjustments are involved in the equivalence. These differences give rise to conditions under which the equivalences may break down, because of several factors, including (1) differences in salience; (2) market imperfections, such as liquidity constraints, price rigidity or imperfect competition; (3) differences in information requirements and the costs of tax administration and enforcement; and (4) government accounting rules.
This paper draws out the key issues that relate to tax equivalences, using several illustrations from important instances of such equivalences that span different areas of taxation, with many of these illustrations relating to the taxation of capital income. Recognition of equivalences and the ways in which they may fail to hold is important both for positive analysis (e.g., the political reasons for choosing one approach over another) and for normative analysis (to determine which approach may be a more effective way of implementing a policy).
（拙訳）
税政策の影響の経済分析では、一見異なる政策の等価性に関する議論が良く出てくる。ここで等価性とは、基本的な経済的結果について政策が同等の影響を及ぼすこと、と定義される。このように相互に関連した税政策は、多くの点で異なっている可能性がある。例えば、(1)市場のどの部分に課税するか、(2)課税形態（例：従量税か従価税か、内税か外税か、等）、(3)家計と企業のどちらに課税するか、(4)課税が直接実施される市場、(5)タイミング、（６）等価性に行動面での調整が伴うか、などである。こうした相違は、等価性が成立しなくなる条件を提起する。そのような条件が生じる要因は幾つかあり、例えば(1)表示方法の違い*1、(2)流動性制約、価格硬直性、不完全競争などの市場の不完全性、(3)必要とされる情報の違い、および、税務管理と執行のコスト、(4)政府の会計規則、などである。
本稿は、異なる税分野に跨るそうした等価性の重要な事例に関する説明を幾つか用いて、税の等価性に関する主要な問題を提示する。そうした説明の多くは、資本所得への課税と関連している。等価性、およびそれが成立しなくなる可能性がある道筋を認識しておくことは、実証分析（例：ある方法を別の方法より選好する政治的理由）と規範分析（政策を実施する上でどの方法が最も効果的かを決定する）の両面において重要である。
