2013-08-10から1日間の記事一覧

ベータ逆張りファクター

昨日リンクしたFalkenblogエントリでは、従来の理論と異なるリスクとリターンの関係を論じた論文をもう一本示していた。 以下はその論文「Betting Against Beta」の要旨。著者はAndrea Frazzini(AQR Capital Management, LLC)とLasse Heje Pedersen(New Y…